在一座江南古城中，身怀绝技、行事随意的王笑天见证了从北方逃来的众多灾民的到来。一日，在一场聚会中，他对当前局面感到不满，并巧妙战胜了几名挑战者，从而帮助黑道头目唐振海摆脱困境。随后经历了一系列波折之后，唐振海把帮派交给王打理，并转型从事合法事业；作为交换，他的女儿被指婚给了王。不久，日军侵入。