作为码头帮会的一员，林昔因一把钥匙卷入了由军统领导并对抗日本军队的情报行动中。在这期间，他结识了进步女性苏楠及坚守原则的军统特工周应群及其朋友李云飞。当钥匙背后的真相渐渐显露时，围绕这一核心线索的不同组织之间的冲突也日益激烈起来。经历了一系列生离死别之后，林昔、周应群和李云飞成为亲密无间的朋友；与此同时，他的感情也在不断深化，并渴望成为一个共产主义者。七年后的某天，三人在锦州意外重逢，如今他们的身份大相径庭：但各自都有自己的目标，并穿梭于不同的势力之间，试图获取优势。过去的纠葛加上理想上的对立使得他们在一次又一次的政治对决中越发尖锐；然而，最后他们都做出了选择，用鲜血甚至生命的代价证明了自己的信念——成功击破敌人的阴谋，并守卫住心中最珍视的价值观念和道德准则。